Наконец, следует упомянуть и дискрнмнантный анализ Суть этого анализа состоит в классификации факторов при полностью описанных классах, группах и кластерах На практике дискриминантиый анализ можно использовать при оп ределснпн того, в каком виде риска проиюйдет изменение, если изменится тот или икон внешний пли внутренний (для финансового учреждения), социальный, экономический или политический показатель/фактор.

Стратегия передачи риска. Стратегия передачи риска реали густея е основном через механизмы страхования. Эта политика риска снижает прибыль, но в российских уело виях, из-за высокой нормы прибыли, может быть оправдана. Проблема реализации таких стратегий заключается в неразвитости соответствующего сектора рынка страхования (недостаточность правовой базы, капиталов и т.д.), который на порядок уступает соответствующим секторам стихового рынка развитых стран.

Подробнее »

Финансовые риски отражают разнообразные механизмы и процессы, происходящие в финансовой системе и во вис сс, поэтому контроль и анализ финансовых рисков требует решения задачи их классификации. Первым естественным способом классификации рисков является разделение финансовых рисков.на: внутренние риски т.е. Риски, органично присущие финансовой системе, и на внешние риски, те. Риски, природа которых лежит за пределами собственно финансовой системы. Такой подход является прямым приложением к финансовым рискам более обшей системы типологии рисков, используемой в риеколш нн.

Другой возможной типологией (также являющейся приложением к финансовым рискам более общих принципов классификации рисков) является разделение рисков на чистые и спекулятивные. К чистым рискам относят риски, исход которых всегда связан с ущербом (например, стихийные бедствия). К спекулятивным рискам относят риски, исход которых может быть как благоприятен, так и пс благоприятен (например, валютные спекуляции). То есть спекулятивные риски всегда связаны с решением, выбором и не существуют без него.

Подробнее »

Самая совершенная система лимитов ничего нс стоит, если нет системы контроля за исполнением лимитов. В идеале должно существовать специальное подразделение, контролирующее уровень безопасности компании, в том числе соблюдение сотрудниками компании системы утвержденных лимитов. Если же нет такого специального подразделения (в функции которого входил бы и контроль за телефонными и электронными переговорами трейдеров компании), то контроль за соблюдением лимитов должен осуществляться в процессе внутрифирменного учета. Лучше всего, если используется программное обеспечение, позволяющее автоматически обнаружить нарушения лимитов и сигнализировать об этом сотруднику, контролирующему соблюдение лимитов

Превышение лимитов в большинстве случаев элементарно обнаруживается при занесении информации об очередной сделке в журнал сделок (трейдерами или сотрудниками бэк-офиса). Но дальше возникает проблема в реакции на эти нарушения И здесь реше нис должен принимать сотрудник, который устанавливает лимиты, либо его непосредственный начальник. Ведь нарушения бывают разного рода. Скажем, если лимит по контрагенту превышен на один процент, го, скорее всего, ничего страшного не сучится. А вот когда продано акций на полмиллиона долларов компании, вообще не присутствующей в списке компаний, по на которые открыты лимиты, наверное, сеть смысл приложить все усилия к отмене сделки и уволить трейдера, допустившего нарушение.

Подробнее »